코스닥 랠리 시즌 2 담아야 될 종목은?

전일 공개방송과 미국 증시 요약을 참고하세요. 

① 미 증시 전체 흐름
AI 열풍 속에서도 수익성·인프라 기여도 기준의 선별적 순환매가 진행되며 약세 출발.
블루아울(-5.93%) 사모신용 환매 중단, 미–이란 지정학 리스크 등이 금융·반도체 중심 약세 요인.
거래량은 평소 대비 60~70% 수준으로 감소, 옵션 수급 영향으로 장 후반 낙폭 축소.
지수: 다우 -0.54%, 나스닥 -0.31%, S&P500 -0.28%, 러셀2000 +0.24%, 필라델피아 -0.50%

② 변화 요인(블루아울 사태·미–이란·AI 승자-패자 구도)
블루아울 사모신용 펀드: 비유동적 대출자산 특성상 환매 폭증 → 유동성 한계 → 환매 영구 중단.
헐값 매각을 막기 위한 조치였지만, 자금 장기 묶임 공포로 투자심리 악화.
다만 레포금리 안정, BOA의 250억 달러 투자 발표로 시스템 리스크로의 확산 우려는 제한.

③ 지정학 리스크 (미–이란)
트럼프, 핵 합의 시한 10일 언급하며 군사 대응 가능성 시사.
영국 디에고 가르시아 기지 활용 가능성까지 거론되며 긴장 고조.
이란은 러시아와 호르무즈 합동 훈련 → 원유 공급 차질 우려 → 유가 2% 이상 급등, 증시 불확실성 확대.

④ AI 산업 내 선별적 투자 장세 심화
13F 기준, AI 섹터는 동반 상승 → 수익성 기반 승자·패자 구도로 전환.
DRAM 현물 가격 급등 → 메모리 공급사 사상 최대 실적, 반면 하드웨어 기업은 원가 부담으로 수익성 악화.
클라우드의 과잉 투자·수요 예측 오류(오라클/구글 클라우드 관련 이슈와 유사한 흐름) 우려로 포트폴리오 재조정 → 반도체 중심 하락.


[외환시장]
- 달러인덱스: 97.818 (+0.115, +0.12%)
- 유로/달러: 1.1778 (-0.0005, -0.04%)
- 달러/엔: 154.98 (+0.17, +0.11%)
고용지표 견조(신규실업수당 20.6만) → 달러 강세.
무역적자(703억 달러)로 강세폭 잠시 축소되나 마이런 연준 이사 발언으로 재강세.


[미국 국채시장]
- 2년물: 3.4594% (0.0bp)
- 10년물: 4.0673% (-1.5bp)
- 30년물: 4.6992% (-0.7bp)
- 10Y-2Y: 60.79bp (1.53bp 축소)
지정학 리스크 → 안전자산 선호로 금리 하락.
단, 고용 강세·마이런 이사 발언으로 단기물은 상승 전환.
전반적으로 보합권 움직임.

[상품 시장]

WTI유 : 66.67 (+2.49%)
브렌트유 : 71.98 (+2.29%)
천연가스 : 2.976 (-1.16%)
금 : 5,015.50 (+0.12%)
은 : 78.450 (+1.10%)
구리 : 5.7623 (-0.70%)
국제유가
트럼프의 군사 대응 시사로 2일 연속 2% 이상 상승.
천연가스는 온화한 날씨 → 재고 부담 → 3달러 기준 등락.

​💻 빅테크
​메타 (+0.24%), ​마이크로소프트 (-0.07%), ​테슬라 (+0.09%), ​알파벳 (-0.13%), ​아마존닷컴 (+0.03%), ​애플 (-1.43%)

​반도체 및 반도체 장비
필라델피아 반도체 (-0.50%)
​엔비디아 (-0.04%), ​AMD (+1.62%), ​TSMC (-0.48%), ​브로드컴 (+0.14%), ​마이크론 테크놀로지 (-0.86%)

​KLA Corp (-0.70%), ​램리서치 (-1.12%), ​어플라이드 머티어리얼즈 (+0.27%), ​ASML (-0.67%)
​샌디스크 (+3.45%), 씨게이트 (-3.58%), ​웨스턴 디지털 (-4.01%)

​ASE Industrial ADR (-0.69%), ​Amkor Tech (+3.42%)

​서버, 스토리지 및 IT 인프라/소프트웨어
​Super Micro (+8.30%), 델 (+1.95%), Vertiv Holdings Co (-0.06%)
​TTM Tech (+6.83%), Coherent (+3.84%), 아리스타 네트웍스 (-1.66%)
CoreWeave (+1.77%), ​Nebius NV (+5.71%), IREN Ltd (+2.89%), ​Cipher Mining (+2.43%)
​
​오라클 (+0.24%), ​팔란티어 테크 (-0.35%), ​어도비 시스템즈 (-1.50%)

​🧬 헬스케어 및 제약·바이오
SPDR S&P Biotech (+0.91%)
​NASDAQ Biotechnology (+0.23%)
일라이릴리 (+0.26%)​​노보 노디스크 (-1.58%), Viking Therapeutics Inc (+3.15%), Structure Therapeutics ADR (-1.30%)

​Ionis Pharma (+1.13%)​Wave Life Sciences Ltd (+0.53%)Arrowhead Pharma (-0.81%)
Madrigal Pharma (-11.11%)

​존슨앤존슨 (+0.78%), 머크앤드컴퍼니 (+0.16%), 화이자 (-1.88%)

​H Lundbeck B (+0.20%), ​Compass Therapeutics, (-1.08%), ​Immunovant (-1.09%), ​Evommune (-7.62%)
​
​⚡ 친환경 에너지 및 전력
​Nuscale Power (+3.10%), Oklo Inc (+0.37%), Centrus Energy (+1.07%)
​
​GE Vernova LLC (+2.09%), ​Vistra Energy (+1.13%)
​Bloom Energy (+1.10%), 이튼 (-0.80%), 콘스텔레이션 에너지 (-0.81%), Fluence Energy (-4.99%)
​
​솔라엣지 (-0.40%), ​퍼스트 솔라 (-2.19%), ​징코솔라 ADR (-2.32%), ​인페이즈 에너지 (-3.89%)
​
​🚀 항공우주 및 방위산업
​헌팅턴 잉걸스 (+4.30%), 록히드 마틴 (+2.57%)L3해리스 테크놀로지스 (+1.87%), ​노스롭 그루먼 (+1.66%), ​Rtx Corp (+0.29%)

​Rocket Lab USA (+2.90%), ​Intuitive Machines (+2.54%), ​Ast Spacemobile (+2.27%)
​
​🏦 금융 (Financials - Banks)
​JP모건 (-0.24%), ​씨티그룹 (-0.62%), ​웰스 파고 (-1.10%), ​뱅크오브아메리카 (-1.12%), ​모건 스탠리 (-1.26%), ​골드만삭스 (-1.83%)

사모 신용, 유동성 리스크 현실화
블루아울 캐피탈(OWL, -5.97%) 블랙스톤(BX, -5.4%) 아폴로 글로벌(APD, -5.6%)

OBDC(-1%) 블루아물의 최대 상장 BDC
OBDC II, 미국 소매 투자자용 사모신용펀드(비상장) 전날 전분기별 환매 중단 발표(당초 환매 재개 방침 철회)

블루아울 캐피탈, BDC II 환매 영구 중단 조치 3개 BC에서 총 14억 달러, 액면가 99.7%에 매각 매각 대상 = 북미 공적 연기금 및 보험사 4곳

SEC, 사모신용 신용평가에 대한 조사 착수

부실 위험 5%(통상 2%), 유동성, 밸류에이션 의문 확대

뱅크오브아메리카(-1.12%)
자체 자금(대차대조표) 활용 $250억 사모신용 투입 투자은행 부문 내 자본시장 부서에서 총괄 예정

미 대형은행 중 JP모건이 작년 $500억 투자하고 골드만삭스, 웰스파고, 시티 등 핵심 금융사 진출 아폴로, 아레스 등과 경쟁 관계가 되며 사모신용 수익률, 고객 요구 대응 차원의 경쟁

​비트코인, 암호화폐 및 블록체인
​Strategy (+3.40%), ​코인베이스 (+1.15%)
​Circle Internet (-1.95%)

​양자 컴퓨팅
​Rigetti Computing (+2.60%), ​D Wave Quantum (+1.65%), ​IONQ (+0.27%)

​이외 실적 영향.
디어앤코(+11.61%)
4분기 매출 $96.1억, +13% EPS $2.42 (예상 $1.92) *장비 매출 $80억, 18% (예상치 $79.2억) 관세 영향에도 소형 농기계 마진 9%, 건설 장비 등 매출 +34% 2026년 연간 가이던스 $45억~550억으로 상향 존 메이 CEO "현 사이를 바닥, 향후 성장 가속화 기반이 될 것"

도어대시 (+1.62%)
4분기 총 주문 건수 +32% 식료품 리테일로 역대급 신규 소비자 1분기 총주문 가이던스 $310~318억 >> 컨센서스 $296억 계열사 통합 플랫폼 등 투자로 단기 수익성은 약화 예상
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- MSCI 한국지수 ETF: $135.21 (+2.28, +1.72%)
- MSCI 이머징지수 ETF: $61.04 (-0.15, -0.25%)
- KRX KOSPI 200: 840.00p (-0.25p, -0.03%)
- NDF 환율(1개월물): 1,448.29원 / 전일 대비 2원 하락 출발 예상
- 필라델피아 반도체: 8,173.30 (-41.05, -0.50%)